Metsä Board Vuosikatsaus 2023

Hallituksen toimintakertomus ja tilinpäätös

METSÄ BOARD Vuosikatsaus 2023

Avainluvut

Liiketoiminta ja arvonluonti 2

LIIKEVAIHTO

KARTONKITOIMITUKSET

METSÄ BOARDIN MARKKINASELLUTOIMITUKSET 1) 1 000 tonnia

milj. euroa

1 000 tonnia

Tämä on Metsä Board Toimitusjohtajan katsaus Strategia ja taloudelliset tavoitteet

Sisällys

4 6

2 500 2 000 1 500 1 000 500 0

2 000

600 500 400 300 200 100 0

1 500

1 000

Arvonluonti

■ Hallituksen toimintakertomus

■ Emoyhtiön tilinpäätös

126

500

1) Sisältää kemiallisen sellun ja kemihierteen (CTMP)

Kestävyysraportti

20 70 72

Emoyhtiön tuloslaskelma

126 127 128 129 129 130 130 130 130 131 131 131 132 134 135 136 137 137 137 138 139

Taloudellinen kehitys 10 Avainluvut 12

19 20 21 22 23

Kestävyysraportin liitetiedot

Emoyhtiön tase

Kestävyysraportin varmennusraportti

Emoyhtiön rahoituslaskelma

Hallituksen toimintakertomus

Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot

KÄYTTÖKATE, VERTAILUKELPOINEN milj. euroa % liikevaihdosta

LIIKETULOS, VERTAILUKELPOINEN milj. euroa % liikevaihdosta

KESKIMÄÄRÄINEN SIJOITETTU PÄÄOMA, milj. euroa SIJOITETUN PÄÄOMAN TUOTTO, %

■ Konsernitilinpäätös

20 72

• Kestävyysraportti • K estävyysraportin varmennusraportti

Laatimisperiaatteet

2 3 4 5 6 7 8 9

Liikevaihto

Konsernin laaja tuloslaskelma

74 75 76 77 78 78 80 80 81 82 82 83 83 83 85 89 92 92 95 98 99 99

Poikkeukselliset erät

Konsernin tase

600 500 400 300 200 100 0

30 25 20 15 10 5 0

600 500 400 300 200 100 0

30 25 20 15 10 5 0

2 500 2 000 1 500 1 000 500 0

25 20 15 10 5 0

74 78

Konsernitilinpäätös

Liiketoiminnan muut tuotot

Laskelma konsernin oman pääoman muutoksista

Konsernitilinpäätöksen liitetiedot

Liiketoiminnan kulut

Konsernin rahavirtalaskelma

Poistot ja arvonalentumiset Rahoitustuotot ja-kulut

126 Emoyhtiön tilinpäätös 129 Emoyhtiön tilinpäätöksen liitetiedot 142 Hallituksen esitys yhtiö kokoukselle jakokelpoisten varojen käytöstä 143 Tilintarkastuskertomus 147 Osakkeet ja osakkeenomistajat 151 Kymmenen vuotta lukuina 152 Verot 153 Tuotantokapasiteetit 155 Tunnuslukujen laskenta periaatteet ja vertailukelpoiset tunnusluvut Hallinnointi – Governance 157 Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä 165 • Metsä Boardin hallitus 168 • Metsä Boardin johtoryhmä 170 Palkitsemisraportti 174 Sijoittajasuhteet ja tietoa sijoittajille

Konsernitilinpäätöksen liitetiedot

Tuloverot

Yleiset laatimisperiaatteet

19 20 21 22 23

Aineettomat ja aineelliset hyödykkeet

Tuloksellisuus

10 Sijoitukset

2.1 Segmentti-informaatio

Saamiset

2.2 Liikevaihto

12 Oma pääoma

2.3 Liiketoiminnan muut tuotot

13 Pakolliset varaukset

2.4 Liiketoiminnan kulut

LIIKETOIMINNAN NETTORAHAVIRTA

KOKONAISINVESTOINNIT

KOROLLINEN NETTOVELKA, milj. euroa KOROLLINEN NETTOVELKA / KÄYTTÖ KATE, VERTAILUKELPOINEN

14 Laskennalliset verosaamiset ja -velat

Palkitseminen

milj. euroa

15 Pitkäaikainen vieras pääoma 16 Lyhytaikainen vieras pääoma

3.1 Henkilöstökulut 3.2 Johdon palkat

350 300 250 200 150 100 50 0

400 300 200 100 0 -100

2,0 1,5 1,0 0,5 0 -0,5

17 Rahoitusinstrumentit

3.3 Osakeperusteiset maksut

18 Riita-asiat ja oikeudenkäynnit sekä vastuusitoumukset

3.4 Eläkevelvoitteet

140 140

Sijoitettu pääoma

19 Osakkeet ja osuudet

4.1 Aineettomat hyödykkeet

4.2 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet

Hallituksen voitonjakoehdotus ja allekirjoitukset

142 143

4.3 Muut sijoitukset 4.4 Vaihto-omaisuus

19 20 21 22 23

Tilintarkastuskertomus

Osakkeet ja osakkeenomistajat *

4.5 Myyntisaamiset ja muut saamiset

147 151 152 153 155 156

4.6 Muut pitkäaikaiset velat 4.7 Ostovelat ja muut velat

100 100 101 102 102 105 105 106 106 108 114 119 121 121 124 124 125 125 125

Kymmenen vuotta lukuina

KOKONAISKUSTANNUKSET 2023

HENKILÖSTÖ KAUDEN LOPUSSA

TYÖTAPATURMIEN TAAJUUS (TRIF)

Verot

4.8 Varaukset

Tuotantokapasiteetit

Pääomarakenne ja rahoituskulut

1,7 miljardia euroa

miljoonaa työtuntia kohti

Tunnuslukujen laskentaperiaatteet * Vertailukelpoiset tunnusluvut *

5.1 Oma pääoma

5.2 Rahoitustuotot ja -kulut

2 500 2 000 1 5 00 1 000 500 0

Puu �� 17 % Sellu * �� 16 % Logistiikka �� 15 % Kemikaalit �� 14 % Henkilöstö �� 12 % Energia �� 11 % Muut kiinteät �� 10 % Muut muuttuvat �� 4 %

5.3 Muut pitkäaikaiset rahoitusvarat

5.4 Rahavarat

■ Hallinnointi

157

5.5 Rahoitusvelat ja nettovelat 5.6 Rahoitusriskien hallinta

Selvitys hallinto- ja ohjausjärjestelmästä

157 165 168 170 174

5.7 Rahoitusvarojen ja -velkojen käyvät arvot

• Metsä Boardin hallitus • Metsä Boardin johtoryhmä

19 20 21 22 23

6 7

Tuloverot

Konsernin rakenne

Palkitsemisraportti

7.1 Konserniyhtiöt

Sijoittajasuhteet ja tietoa sijoittajille

*) Sellu: Metsä Board ostaa kaiken ulkopuolisen sellun osakkuusyhtiöltään Metsä Fibreltä, josta Metsä Board omistaa 24,9 %. Metsä Fibren sellun kustannusrakenne vuonna 2023: Puu 56 %, kemikaalit 13 %, logistiikka 9 %, henkilöstö 6 %, muut 16 %.

Osakekohtaiset tunnusluvut ja niiden kehitys löytyvät sivulta 150.

7.2 Hankitut liiketoiminnot sekä myydyt toiminnot

7.3 Lähipiiritapahtumat

Ehdolliset velat ja varat sekä sitoumukset

* osa hallituksen toimintakertomusta

8.1 Ehdolliset velat ja varat sekä sitoumukset 8.2 Tilinpäätöksen jälkeiset tapahtumat

Tämä PDF ei ole virallinen ESEF-raportti

Taloudellinen kehitys | METSÄ BOARD VUOSIKATSAUS 2023